Riester-Publikumsfondssparpläne versus traditionelle Fondssparpläne

40 40 Jahren abschließt, startet zwar zunächst ebenfalls mit einem reinen Aktiendepot. Mit zunehmendem Alter des Sparers schichtet die Investmentgesellschaft jedoch in die immer risikoärmer werdenden Mischfonds mit höherem Renten- und Immobilienanteil um. Für jede der Vertragslaufzeiten gibt es einen solchen Ablauf. Einen Vertrag für Sparer, die über 50 Jahre alt sind, bietet die Deka nicht an. Mit einem Lebensalter von 55 Jahren beginnt - für alle Kunden - die Sicherungsphase für das Fondsdepot. Sie dauert bis Rentenbeginn an. In diesem Zeitraum wird, je nach Marktlage, eine maximale Aktienquote zwischen null und dreißig Prozent gehalten. Sie wird abhängig sein von der Wertentwicklung, die das Depot des einzelnen Sparers bis dato gemacht hat. dit-„Fondsvorsorge“58: Die Kapitalanlagegesellschaft DIT fasst in ihrem Lebenszyklusmodell verschiedene Geburtsjahrgänge zusammen. Fünf Mischfonds mit den Jahrgangsnamen dit-Fondsvorsorge 1947-51/ 1952-56/ 1957-66/ 1967-76 und 1976-96 wurden neu aufgelegt und investieren je nach Alter zwischen 20 und maximal 100 % in Aktien. Der Anleger bleibt während der ganzen Ansparphase in seinem jeweiligen Fonds investiert. In den letzten fünf Laufzeitjahren werden die Aktienbestände auf 0 bis 65 %, je nach Einstiegsdatum und Wertentwicklung, reduziert. DWS „TopRente“59: Die DWS nimmt im Gegensatz zur DIT keine Eingruppierung der verschiedenen Geburtsjahrgänge, sondern in verschiedenen Altersklassen vor. Anleger im Alter von 15-39 Jahren zahlen in die DWS "TopRente Dynamik", von 40-49 Jahren in die DWS "TopRente Balance" und ab 50 Jahren in die DWS "TopRente Plus" ein. Das Modell "Dynamik" setzt sich aus bis zu 100 % Aktienfonds, "Balance" aus maximal 60 % Aktienanteil und "Plus" ausschließlich aus Rentenfonds, zusammen. Bei den oben beschriebenen Produkten handelt es sich jeweils um eine aktiv gemanagte Fondsvermögensverwaltung, quasi einen Dachfonds. Der Anleger behält das jeweilige Produkt bis Rentenbeginn bei. Jüngere Anleger können anstatt des offensiven Aktiendepots auch unter den konservativeren Varianten wählen, nicht jedoch andersherum. Der Investmentgesellschaft stehen insgesamt 17 eigene [...]

39 ADIG „Förderdepot“55: Bei diesem Fondsansparplan zahlt der Sparer einen vorher von der Investmentgesellschaft berechneten Teil in einen ZerobondRentenfonds ein. Dieser weist dementsprechend eine feste Verzinsung auf und sorgt für den Kapitalerhalt zu Rentenbeginn. Der zweite Teil der Einzahlung wird wahlweise in einem der drei folgenden Fonds angelegt: dem ADIG Fondis (internationaler Aktienfonds), dem ADIG Fondiropa (europäischer Aktienfonds) oder dem ADIG Fondra (Mischfonds, ausgewogener Aktien- und Rentenanteil). Die ADIG tauscht fünf Jahre vor Beginn der Entnahmephase den Aktien- bzw. Mischfondsanteil sukzessive in drei Schritten in risikoärmere AS- bzw. Mischfonds mit höherer Rentenquote um. Da das eingezahlte Kapital schon durch die Zerobond-Konstruktion gesichert wird, ist eine vollständige Reduktion der Aktienquote nicht erforderlich. Dieser Fondssparvertrag geht nicht nach einem Lebenszyklus-Modell vor, er erreicht die im Alter nötige Sicherheit und das geringe Risiko dadurch, dass er seit Vertragsbeginn in Zerobonds anspart. BHW „FörderFonds-Sparplan“56: Unabhängig vom Alter des Sparers bzw. der Laufzeit des Fondssparens werden die Einzahlungen bei dieser Variante in ein und denselben Fonds, den Mischfonds BHW-Triselect FT, investiert. Der durch die KAG Frankfurt Trust gemanagte Fonds ist konservativ ausgerichtet. Die Asset Allocation, welche über die ganze Laufzeit beibehalten wird, enthält ungefähr zur Hälfte Renten, 30 % Aktien und 20 % Immobilien. Ab einem Alter von 50 Jahren ist es bei der BHW-Bank nicht mehr möglich staatlich gefördert zu werden. Deka „BonusRente“57: Die Kunden der Deka Bank zahlen ihre monatlichen Sparbeiträge während der Ansparphase in bis zu drei der acht neu aufgelegten Investmentfonds, einen Aktienfonds, sechs Mischfonds mit verschiedener Aktien/Rentenquote und einen Mischfonds mit Immobilienanteil, ein. Die Deka hat für alle möglichen Vertragslaufzeiten die optimalen Mischungsverhältnisse von Aktien und Renten berechnet. Ein junger Vorsorgesparer, welcher länger als 28 Jahre bis zu seiner Rente einzahlt, bleibt während der kompletten Ansparphase zu 100 % in Aktien investiert. Ein Fondssparer, der seinen Vertrag erst im Alter von [...]

Activest „Switch FörderPlan“54: Von der regelmäßigen Einzahlung, die der Investor vornimmt, fließt ein Teil in einen Rentenfonds. Es handelt sich hierbei um den Activest EuroRent Medium, einen europäischen Rentenfonds mit mittlerer Laufzeit (bis zu 5 Jahre Restlaufzeit). Dieser angesparte Teil soll den Kapitalerhalt garantieren. Der restliche Betrag der Sparrate fließt in den international ausgerichteten Aktienfonds Activest Top Welt, der auf Blue-ChipAktien setzt. Während der Ansparphase, mit steigendem Alter des Vorsorgesparers, wird ein immer größerer Teil der Einzahlungen in den Rentenfonds eingezahlt. Die Gewichtung von Aktien und Renten wird nicht durch Umschichtungen innerhalb des Depots vorgenommen, sondern allein durch die Aufteilung der Einzahlungen auf die entsprechenden Assetklassen. Lediglich zum Laufzeitende des Sparplans, fünf Jahre vor Rentenbeginn, erfolgt der sogenannte "switch" von dem Aktienfonds in den Rentenfonds. Während der kompletten Laufzeit wird ausschließlich in oben genannte zwei Fonds angelegt. [...]